記者日前獲悉，銀行業(yè)理財(cái)?shù)怯浲泄苤行?下稱(chēng)“理財(cái)?shù)怯浿行?rdquo;)聯(lián)合多家理財(cái)子公司研究起草了《理財(cái)公司理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)展示指南》(下稱(chēng)《指南》)，正在行業(yè)內(nèi)征求意見(jiàn)。據(jù)悉，該《指南》旨在對(duì)理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售業(yè)務(wù)活動(dòng)中產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的展示原則、渠道、內(nèi)容等予以引導(dǎo)。

《指南》要求，理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)展示應(yīng)遵守科學(xué)合理、清晰易懂兩大基礎(chǔ)原則?！吨改稀诽岢觯碡?cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)基準(zhǔn)展示的形式和內(nèi)容應(yīng)條理清晰、簡(jiǎn)潔易懂。應(yīng)避免使用過(guò)于冷門(mén)的指數(shù)作為業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的組成部分，避免使用不必要的晦澀術(shù)語(yǔ)對(duì)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)進(jìn)行解釋說(shuō)明。

根據(jù)《指南》，理財(cái)公司在網(wǎng)站、網(wǎng)上銀行、手機(jī)App等渠道頁(yè)面，或產(chǎn)品宣傳頁(yè)、海報(bào)等材料中對(duì)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)進(jìn)行展示時(shí)，展示內(nèi)容應(yīng)至少包括：當(dāng)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)以絕對(duì)數(shù)值或區(qū)間數(shù)值形式展示時(shí)，必須附有對(duì)其選擇原因、測(cè)算依據(jù)或計(jì)算方法的簡(jiǎn)要解釋說(shuō)明，且數(shù)值的字體大小必須與解釋說(shuō)明文字保持一致;提示文字“業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)不代表產(chǎn)品的未來(lái)表現(xiàn)和實(shí)際收益”。

《指南》提出，當(dāng)上述渠道頁(yè)面難以容納業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)相關(guān)的全部信息時(shí)，可直接提示投資者查看產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)等文件，以了解業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn);或在頁(yè)面上使用“點(diǎn)擊查看業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)”或類(lèi)似文字鏈接替代，并通過(guò)彈出懸浮窗口等形式對(duì)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)進(jìn)行完整展示。不可在展示頁(yè)面上僅體現(xiàn)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)數(shù)值等內(nèi)容，而通過(guò)懸浮窗口等形式展示其他解釋說(shuō)明和提示文字。

根據(jù)《指南》，在產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)等文件中，理財(cái)公司對(duì)理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)進(jìn)行展示時(shí)，展示內(nèi)容應(yīng)至少包括：基準(zhǔn)的選擇原因、測(cè)算依據(jù)或計(jì)算方法的詳細(xì)解釋說(shuō)明。當(dāng)業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)以絕對(duì)數(shù)值或區(qū)間數(shù)值形式展示時(shí)，數(shù)值的字體大小必須與解釋說(shuō)明文字保持一致;提示文字“業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)是本機(jī)構(gòu)基于產(chǎn)品性質(zhì)、投資策略、過(guò)往經(jīng)驗(yàn)等因素對(duì)產(chǎn)品設(shè)定的投資目標(biāo)，不代表產(chǎn)品的未來(lái)表現(xiàn)和實(shí)際收益，不構(gòu)成對(duì)產(chǎn)品收益的承諾”。

目前，《理財(cái)公司理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售管理暫行辦法》正式實(shí)施已經(jīng)滿(mǎn)月，該新規(guī)對(duì)理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)基準(zhǔn)展示提出不少要求，包括：禁止理財(cái)公司使用未說(shuō)明選擇原因、測(cè)算依據(jù)或計(jì)算方法的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，禁止單獨(dú)或突出使用絕對(duì)數(shù)值、區(qū)間數(shù)值展示業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)。上述要求是為防止理財(cái)公司變相宣傳預(yù)期收益率，更好地促進(jìn)產(chǎn)品凈值化轉(zhuǎn)型，推進(jìn)打破剛兌預(yù)期。但具體如何展示，業(yè)內(nèi)仍存有不少疑惑。

一家城商行資管部總經(jīng)理助理向記者表示，從《指南》征求意見(jiàn)稿來(lái)看，則提到了很多細(xì)節(jié)性做法，頗具現(xiàn)實(shí)操作性。

據(jù)悉，理財(cái)?shù)怯浿行膶⑹占崂砀鳈C(jī)構(gòu)意見(jiàn)和建議，進(jìn)一步完善《指南》內(nèi)容后適時(shí)發(fā)布。《指南》將有助于引導(dǎo)銀行機(jī)構(gòu)和理財(cái)公司有效貫徹落實(shí)監(jiān)管文件精神，合理展示業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，推進(jìn)公平競(jìng)爭(zhēng)，打破剛性?xún)陡?，避免理?cái)產(chǎn)品重走“預(yù)期收益率”的老路，助力銀行理財(cái)市場(chǎng)規(guī)范化轉(zhuǎn)型。

記者近期梳理銀行及理財(cái)子公司電子渠道(官網(wǎng)和手機(jī)App)在售理財(cái)產(chǎn)品情況后發(fā)現(xiàn)，有部分銀行在售理財(cái)產(chǎn)品已調(diào)整業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)展示。例如，工商銀行和招商銀行手機(jī)App在售理財(cái)產(chǎn)品，已用符號(hào)提示的方式，添加業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的測(cè)算依據(jù)等內(nèi)容。但大多數(shù)銀行尚未有行動(dòng)，特別是突出展示方面，標(biāo)記顏色、加粗、加字號(hào)等情況仍然普遍存在，使用“預(yù)期收益率”列示產(chǎn)品業(yè)績(jī)的銀行亦不在少數(shù)。

關(guān)鍵詞： 理財(cái)產(chǎn)品 業(yè)績(jī)基準(zhǔn) 產(chǎn)品業(yè)績(jī) 渠道