國潮面館和府撈面擬計(jì)劃境外上市，此前已累計(jì)獲融資達(dá)16.5億元。春節(jié)前夕，絕味食品(603517.SH)披露一則消息，公司全資子公司深圳網(wǎng)聚投資有限責(zé)任公司 (下稱“深圳網(wǎng)聚”) 參股的江蘇和府餐飲管理有限公司(下稱“和府撈面”)，擬實(shí)施境外上市計(jì)劃。

過去7年，和府撈面曾獲6輪融資

和府撈面成立于2012年8月6日，主要從事線下開設(shè)連鎖門店，銷售其生產(chǎn)的面食類產(chǎn)品的業(yè)務(wù)。該品牌于2013年在上海開設(shè)首家門店，2015年首獲融資，即為前述深圳網(wǎng)聚在內(nèi)的三方資本。直至2019年，和府撈面方開始大舉新增門店數(shù)量。據(jù)其官網(wǎng)信息，當(dāng)年下半年，和府撈面一舉布局西安、鄭州、濟(jì)南、汕頭、長沙、煙臺、福州、三亞等全國市場。

自2015年獲得首筆3千萬元融資后，除2018年以外，和府撈面每年均得到了來自一級市場的支持。根據(jù)天眼查信息，過去7年間，和府撈面獲得6輪總計(jì)16.5億元左右的融資規(guī)模，最近兩輪均有騰訊資本的身影。在最近一筆2021年7月8日的E輪融資中，融資金額近8億元。有媒體報(bào)道，和府餐飲方面表示，融資將主要用于全產(chǎn)業(yè)鏈體系布局等方面。2021年內(nèi)，門店總數(shù)量預(yù)計(jì)達(dá)到450家。

絕味食品曾公告，在前述E輪融資中，深圳網(wǎng)聚已經(jīng)將部分股權(quán)轉(zhuǎn)讓。股權(quán)交割完成后，深圳網(wǎng)聚持有和府撈面股權(quán)由23.0802%變?yōu)?6.9229%，對應(yīng)轉(zhuǎn)讓款為2800萬美元。截至目前，和府撈面前三大股東為法人李亞彬持股21.61%;深圳網(wǎng)聚持股16.92%;騰訊持股11.54%，此外還包括南通和生匯企業(yè)管理顧問中心(有限合伙)等在內(nèi)的12位股東。

截至目前，和府撈面對外公布的經(jīng)營數(shù)據(jù)較少，公司方面對此次謀求境外上市亦諱莫如深。南都記者曾聯(lián)系和府撈面一位管理層人士，該人士亦不愿多做說明。根據(jù)中國餐飲行業(yè)數(shù)據(jù)庫“窄門數(shù)據(jù)”顯示，和府撈面全國門店總數(shù)目前394家，以品牌直營為主，少部分機(jī)場門店為特許經(jīng)營。和府撈面主要集中在一線、新一線城市，其中上海門店數(shù)量超百家。和府撈面在官網(wǎng)表示，招牌產(chǎn)品草本湯面日銷量已超10萬，同時(shí)也有跡象說明和府撈面或已實(shí)現(xiàn)盈利。根據(jù)絕味食品披露，和府撈面2020年?duì)I業(yè)收入11億元，凈虧損2.1億元;2021年上半年?duì)I收8.5億元，凈利潤1385萬元。

在過去的2021年，和府撈面所屬的泛餐飲行業(yè)曾經(jīng)歷一級市場投資熱潮。根據(jù)艾媒數(shù)據(jù)，1-7月行業(yè)共發(fā)生67起融資事件，共融資397億元。其中，融資投向的領(lǐng)域集中在茶飲、咖啡、面食等品類的新消費(fèi)餐飲企業(yè)。在面食賽道投資中，和府撈面(E輪)融資金額高達(dá)8億元，為該品類最高。此外，馬記永、陳香貴、遇見小面等品牌均頻獲融資。

和府撈面擬進(jìn)行境外上市

絕味食品表示，根據(jù)和府撈面擬境外上市需求，公司擬配合對外投資的相關(guān)工作，包括但不限于后續(xù)相關(guān)的 ODI備案及審批手續(xù)、簽署投資協(xié)議、簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議、簽署減資協(xié)議等相關(guān)的交易文件，以及在符合參股公司和府撈面境外上市目的且不損害公司持股權(quán)益的前提下，對投資方案、實(shí)施路徑進(jìn)行調(diào)整等。

同時(shí)，和府撈面本次擬進(jìn)行境外上市的事項(xiàng)，不會對公司全資子公司深圳網(wǎng)聚對其持股比率產(chǎn)生影響，若成功實(shí)現(xiàn)境外上市，將拓展更多融資渠道并推動其業(yè)務(wù)的長遠(yuǎn)發(fā)展，同時(shí)也會對公司帶來積極的正向影響。

業(yè)內(nèi)說法

受宏觀經(jīng)濟(jì)疲軟等影響，去年餐飲板塊多個(gè)股上演“破發(fā)”行情

與一級市場受追捧相對應(yīng)的是，2021年餐飲板塊多個(gè)股在二級市場上演相繼“破發(fā)”行情，外界曾以“K”形論斷餐飲板塊的冷熱兩級。2021年12月29日，海底撈(06862.HK)破發(fā)并錄得上市最低價(jià)，此后股價(jià)低谷徘徊;去年年中上市的奈雪的茶(02150.HK)在2022年1月28日錄得上市以來最低價(jià)，相比發(fā)行價(jià)已跌去62.5%。

華金證券研報(bào)認(rèn)為，隨著本土疫情在國內(nèi)多個(gè)省份/直轄市抬頭，疊加宏觀經(jīng)濟(jì)疲軟、商場客流因義務(wù)教育“雙減”落地減少等因素，結(jié)合餐飲板塊的估值和港股市場環(huán)境，此時(shí)疫情之于餐飲板塊的作用力顯著蓋過了公司層面，是導(dǎo)致餐飲板塊無差別暴跌的重要原因。

關(guān)鍵詞： 和府撈面 境外上市 破發(fā)行情 融資金額